Growens cede il business Email Service Provider al Gruppo TeamSystem: gli advisor

Growens, società quotata su Euronext Growth Milan, operante nel settore delle cloud marketing technologies, ha ceduto il ramo d’azienda relativo alla business unit MailUp e delle partecipazioni detenute in Contactlab, Acumbamail S.L., MailUp Nordics A/S e la sua controllata Globase International A.p.S. a TeamSystem per un controvalore complessivo pari a 70 milioni di euro su base cash/debt free.
Il consiglio di amministrazione ha inoltre deliberato di convocare l’assemblea degli azionisti, in sede ordinaria e straordinaria, per il giorno 9 marzo 2023 per l’approvazione dell’operazione e della conseguente modifica statutaria dell’oggetto sociale di Growens.

GLI ADVISOR

Growens è stata assistita nell’operazione da Intermonte in qualità di advisor finanziario e da CFO SIM
che ha redatto un parere valutativo a supporto della determinazione del valore di liquidazione del diritto di recesso in qualità di esperto indipendente. Per TeamSystem l’operazione è stata gestita dalla direzione di M&A con il supporto di Freshfields per l’area legale, mentre la financial and tax due diligence è stata condotta con il supporto di EY. In aggiunta, la società è stata assistita da J.P. Morgan, che ha agito in qualità di sole financial advisor in relazione alla transazione e da BCG che ha condotto la commercial due diligence.

I DETTAGLI

Il consiglio di amministrazione ha determinato in 4,39 euro per azione il valore unitario di liquidazione delle azioni della società.
L’operazione si inserisce nel più ampio piano di sviluppo del gruppo di cui Growens è a capo, rappresentando a giudizio del management un’occasione di valorizzazione del business storico, a fronte di un corrispettivo sostanziale, che permetterà a Growens di disporre di una ingente iniezione di liquidità, aumentare la propria dimensione e la propria capitalizzazione, anche attraverso il rinnovato focus dedicato alle aree di attività del Gruppo più promettenti e a maggiore crescita, in particolare la business unit BEE, nonché generare un ritorno per gli stakeholder.

Matteo Monfredini, presidente e fondatore di Growens, ha dichiarato “La cessione delle attività di Email Service Provider rappresenta un importante riconoscimento del valore che abbiamo creato nel settore. Confidiamo che il mercato ora non solo sappia leggere in modo chiaro il nostro posizionamento e la nostra solidità finanziaria, ma anche le prospettive di un importante investimento nei business a più rapida crescita, frutto delle attività di sviluppo interne al Gruppo”.

Nazzareno Gorni, amministratore delegato e fondatore di Growens, ha dichiarato “La parola chiave dell’Operazione è accelerazione. Per Growens, questo si manifesta nella possibilità di allocare il capitale nel modo più efficiente, apprezzando il valore creato nelle diverse business unit e garantendoci le risorse per accelerare lo sviluppo di BEE per i prossimi anni. I business inseriti nel gruppo TeamSystem, dal canto loro, potranno beneficiare di fattori di accelerazione altrettanto significativi”.