Smart4Tech (Smart Capital), CrowdFundMe e WeAreStarting studiano l’integrazione

Smart4Tech (controllata dalla holding di partecipazioni Smart Capital), CrowdFundMe (CFM, unica piattaforma di crowdinvesting quotata sul segmento Euronext Growth Milan di Borsa Italiana), e WeAreStarting (WAS, società specializzata in equity crowdfunding e servizi alle imprese), stanno negoziando un’operazione finalizzata all’integrazione delle rispettive attività industriali e alla costituzione di un nuovo gruppo quotato. Le aziende hanno sottoscritto un term sheet non vincolante.

I DETTAGLI

Ai sensi del Term Sheet, l’operazione prevedrebbe, inter alia, la fusione per incorporazione di Smart4Tech e WeAreStarting in CrowdFundMe. A seguito della fusione, il nuovo gruppo resterà quotato su Euronext Growth Milan. Il nuovo Gruppo si propone di diventare un polo di riferimento per il supporto alle pmi nella raccolta di capitali attraverso strumenti alternativi e operazioni di finanza straordinaria. In particolare, grazie ad una pluriennale esperienza nel settore, il Gruppo sarà in grado di offrire alle pmi l’accesso ad operazioni di finanza alternativa (equity, lending, club deal e minibond) e contestualmente un supporto ad ampio raggio nel percorso di crescita.

Nel contesto della prospettata operazione, sulla base degli esiti delle attività di due diligence oggi in fase avanzata, saranno calcolati in via definitiva i rapporti di cambio ai fini della determinazione delle azioni CFM da assegnare ai soci di Smart4Tech e ai soci WAS in esito al perfezionamento della Fusione e (ii) sottoscritti gli accordi vincolanti relativi alla Fusione. L’iniziativa è promossa e supportata strategicamente da Smart Capital, che sarebbe l’azionista di riferimento del nuovo gruppo, affiancato da Tommaso Baldissera Pacchetti, Benedetto Pirro e Carlo Allevi, i quali manterrebbero partecipazioni significative. È previsto che tutti i soci rilevanti assumano impegni di lock-up coerenti con le best practice di mercato. Le informazioni di dettaglio sull’Operazione e sulla corporate governance, ove definite in appositi accordi vincolanti, saranno comunicate con le modalità e nei termini di legge.

Si prevede che il perfezionamento della fusione, ove effettivamente perseguita mediante la stipula di accordi vincolanti, sia subordinato, oltre al decorso dei termini di legge, al verificarsi di alcune condizioni sospensive, tra cui:

• l’approvazione della Fusione da parte delle assemblee delle società coinvolte, anche, con riferimento a Smart Capital e CFM, ai fini delle regole concernenti il reverse take over;
• l’approvazione da parte dell’assemblea di CFM;
• il rilascio delle eventuali autorizzazioni da parte delle autorità competenti.

Si prevede che l’operazione possa perfezionarsi indicativamente entro il primo trimestre 2026.

I COMMENTI

Andrea Costantini (in foto, a sinistra), presidente e amministratore delegato di Smart Capital, e Andrea Faraggiana (in foto, a destra), managing partner e direttore generale di Smart Capital, hanno così commentato: “Questa operazione rappresenterebbe un caso esemplare di innovazione industriale nel mercato dei capitali italiani. Il nuovo gruppo avrebbe la capacità di attrarre capitali e offrire soluzioni evolute per imprese e investitori, contribuendo alla modernizzazione del sistema finanziario in ottica tecnologica ed ESG”.

Tommaso Baldissera Pacchetti, presidente e amministratore delegato di CrowdFundMe, ha affermato: “In un contesto finanziario che richiede sempre più attività di consolidamento, l’operazione consente al nuovo Gruppo di fare un salto di qualità nell’attività di raccolta di capitali, offrendo alle pmi l’accesso a strumenti innovativi di finanza ed accompagnandole nel percorso di crescita.”

Carlo Allevi, presidente e amministratore delegato di WeAreStarting, ha aggiunto: “Questa integrazione rappresenta più di un’operazione industriale: è la scelta di condividere una visione ambiziosa per il futuro della finanza alternativa e dei servizi alle imprese. Insieme a CrowdFundMe e Smart4Tech vogliamo creare un polo capace di innovare radicalmente l’accesso ai capitali e di accompagnare le imprese italiane nel percorso di crescita e apertura ai mercati.”