Juventus Football Club, assistita da Citi, emette un bond non convertibile da 150 milioni
Juventus Football Club ha completato l’emissione di un prestito obbligazionario non convertibile della durata di dodici anni, per un ammontare di 150 milioni di euro.
GLI ADVISOR
Citi ha agito in qualità di exclusive financial advisor, rating advisor e structuring advisor di Juventus Football Club, oltre ad aver ricoperto il ruolo di placement agent nel contesto dell’operazione, e ha agito con un team guidato da Fabio Barbera (in foto a sinistra) e Claudio Giurazza (in foto a destra), e composto da Antonio Mauro, Giovanni Russo e Mariachiara De Bellis.
La società è stata assistita da PedersoliGattai e Sidley Austin LLP quali consulenti legali per gli aspetti, rispettivamente, di diritto italiano e di diritto inglese e statunitense. I sottoscrittori del prestito sono stati assistiti da A&O Shearman quali consulenti legali.
I DETTAGLI
Il prezzo di emissione è pari al 100% dell’ammontare nominale delle obbligazioni e il tasso di interesse fisso è pari al 4,15% annuo; il pagamento delle cedole è su base semestrale posticipata ed il rimborso avverrà a quote costanti, dopo un periodo di due anni di pre-ammortamento.
Al prestito – che prevede garanzie reali, covenant e ipotesi di rimborso anticipato in linea con le prassi di mercato – è stato assegnato un rating investment grade privato da parte di una primaria società di rating internazionale, a riprova del merito creditizio della società. L’emissione, avvenuta a condizioni che attestano lo standing e le prospettive della società, ha la finalità di bilanciare al meglio la struttura dell’indebitamento finanziario, aumentandone sia la durata media sia la quota a tasso fisso, nonché di ridurne, prospetticamente, il costo medio. Le modalità di rimborso sono coerenti con le aspettative di progressiva riduzione dell’indebitamento finanziario nel medio-lungo periodo.
Il prestito è stato integralmente sottoscritto da fondi gestiti da PGIM, uno dei principali asset manager globali con esperienza nei mercati pubblici e privati e un comprovato track record d’investimento in Italia e nel settore sport a livello internazionale.
